Что делать со сбережениями: хранить, тратить или инвестировать?

Хранение денег, собранных для определенных личных целей, „под матрасом” сопряжено с рядом рисков.

Помимо рисков, присущих материальному активу (пожар, кража и т.п.), девальвации подвержены и денежные средства, хранящиеся „под матрасом”. Девальвация может быть медленной или быстрой, в зависимости от развития экономики, в том числе крупных экономик мира. Экономисты отмечают, что инфляция возникает и в ситуациях идеального, сбалансированного развития экономики, называемая естественной инфляцией. Национальный банк Молдовы совместно с Независимым аналитическим центром „Expert-Grup” подготовил цикл материалов о том, что могут сделать граждане с их сбережениями, передает IPN.

По данным НБМ, первым решением является размещение денег в виде банковских депозитов, по которым выплачиваются проценты, компенсирующие, по крайней мере, часть негативных последствий инфляционных процессов. Банковские проценты в большинстве случаев достаточно точно следуют за инфляционными процессами. Ведь в противном случае, если процентные ставки будут слишком низкими по сравнению с инфляцией и риск эрозии станет слишком высоким, вкладчики будут склонны забирать свои сбережения.

Помимо того, что депозиты помогают компенсировать потери, вызванные инфляцией, за счет процентов, деньги в банке хранятся гораздо надежнее. Банки тщательно проверяются Национальным банком Молдовы, а банковские депозиты гарантируются государством на сумму до 100 тыс. леев кумулятивно для всех депозитов, находящихся в банке одним лицом, а с 1 января 2025 года максимальная гарантированная сумма составит 200 тыс. леев. Фактически во время последних кризисов государство компенсировало сбережения всех вкладчиков, даже если гарантии на тот момент не покрывали стоимость вкладов. Хранение денег на банковском депозите исключает риски, связанные с деньгами, хранящимися в банкнотах, такие как пожар или кража.

Еще одной безопасной формой накопления сбережений являются ГЦБ (государственные ценные бумаги), которые выпускает Минфин для удовлетворения бюджетных нужд. Они выпускаются через НБМ, и доступ к ним можно получить через услуги, предоставляемые коммерческими банками, с которыми у человека есть договор. В определенные периоды процентная ставка по ГЦБ может быть выше, чем по банковским депозитам. Соответственно, эти инвестиционные возможности заслуживают внимания.

Если целью накопления денег является более достойная жизнь в пенсионном возрасте, то, помимо возможности накопления финансовых средств через банковские депозиты и/или инвестирования в ГЦБ, можно также обратить внимание на страхование жизни. Таким образом, можно сформировать пенсионный пакет в дополнение к государственной пенсии, делая ежемесячные взносы в течение активного периода жизни.

Конечно, существуют варианты размещения денег и на внешних рынках капитала, например, покупка финансовых инструментов на рынках капитала Бухареста или Нью-Йорка. В этом случае необходимо обладать определенными знаниями и иметь надежного профессионального партнера.

Еще одним инструментом, который активно рекламируется для инвестирования сбережений граждан с обещаниями привлекательной прибыли, является криптовалюта. Прежде чем приступить к таким инвестициям, НБМ предупреждает, что хорошо известно, что в отношении этих валют не существует регулирующего органа, который мог бы вмешаться и защитить интересы людей, делающих инвестиции. Все эти валютные операции не имеют реального экономического обеспечения и являются чисто спекулятивными. Шансы на выигрыш аналогичны шансам, предлагаемым в азартных играх.

Если достижение личной цели не слишком дальнесрочное и не предвидится серьезных кризисов, сбережения в леях дают более высокий процент и в такие периоды выгоднее отдавать предпочтение сбережениям в национальной валюте. Потери исключены и при конвертации из одной валюты в другую, когда предстоит совершить покупку, для которой были накоплены деньги. Если период владения не определен точно или отдален, целесообразно создавать корзину валют: свободно конвертируемых (евро или доллары, или и то, и другое) и в леях для получения более высокого дохода. Если экономический анализ предполагает возможный кризис, тогда можно пересмотреть валютный пакет в пользу более безопасной валюты.